如何能看出一只股票的短期走势？
1，体积的意义
首先说明个股的活跃程度和对当前股价的认可程度。个股的运动一般经历盘旋-活跃-上涨-盘旋的循环过程，作为股价运动的第二阶段，通常称为股票被激活的阶段，即成交量活跃的过程。当一只股票处于底部休眠期时，其市场表现并不活跃，这一阶段的交易量较低。股价的上涨必然导致获利回吐和平仓的增加，多空分歧加大。相应的，股价的进一步上涨需要更多的能量支撑，交易量的活跃就是这一现象的客观反映。多空双方对股价的认可度差异越大，成交量越大。理论上，多空双方对股价的最大分歧应该在盘整区的箱体顶部。从股价运行的实际情况来看，箱体顶部附近的成交量确实对股价的突破有一定的参考意义。
第二，成交量的活跃度也与个股突破后的爆发力有关，说明市场的内功。换手率越高，参与的投资者就越多。一旦市场在某个方向突破，原本巨大的多空分歧会让市场因为一方的胜利而一边倒，迫使另一方回归加入。这种合力足以在市场上掀起滔天巨浪。比如5438年6月中旬+1999年2月，箱体整理末期，福建双菱周换手率高达38%，之后爆发力强劲，市场有目共睹。相对来说，一段时间的换手率比一周的换手率有更大的操作意义。由于随着市场的发展，加仓的方式已经被淘汰，一段时间内的换手率更能反映主力的走势。统计结果显示，1996年2月份活跃股票的累计换手率可以达到130%，但目前一只股票如果能达到90%就可以说是非常活跃了。个股的活跃度呈现明显的下降趋势，对我们判断未来市场上的活跃股有一定的指导意义。
统计结果表明，当一段时间内累计换手率达到40%以上时，个股进入突破前的临界状态，为我们把握进场时机提供了良好的前期信号。我们注意到，主力资金介入个股的成本很高，使得主力资金在控制了股票之后无法维持长期的低位盘整，而累计换手率很好的描述了这种情况，可以估计市场是否进入了临界状态。比如马钢股份，2000年3月单日成交量为16，当天换手率高达21%，当周为38%，2月更是达到近年罕见的98%。一只不受市场追捧的股票，在短时间内发生如此巨大的换手率。除了有大量资金在悄悄建仓，它还能告诉我们什么？同时观察该股的周k线图，可以发现该股有一个明显的放量过程。周线图上，成交量呈现稳步推进的趋势。经过一段时间的高位盘整，突破是顺理成章的。
另外，成交量在放量前的走势也有一定的参考意义。对比马钢放量前的一个温和放量过程，虽然天津港6月初1998 10的换手率也达到了15.6%，但由于缺少放量前的一个温和过程，(实际上该股放量前成交量一直在萎缩)，该股的走势已经极大。
第三，一只股票的活跃度反映了进入该股的主力是新主力还是旧主力，主力的强弱有助于判断主力的控制程度。这其实是从成交量角度对股价盘整的补充描述。一般来说，新主力介入时，由于介入和控制的过程较长，交易量会相对活跃。一旦主力进入控盘阶段，就很难容忍其他投资者跟村了，不会在它的成本区附近徘徊很久，会迅速上涨，从而产生第一波上涨行情，也就是本质上脱离成本区的行情。期间最重要的特点就是离长期底部区域不远，也就是前面说的低位盘整。一旦走出成本区，股价会有一个中级调整。此时的调整可能以横盘为主，最终的结果是经过中级盘整后，股价继续上涨，即整体走势呈之字形，或者说波浪理论中的主升浪阶段才是这一阶段的真实反映。需要指出的是，相对于底部区域的盘整，离开成本区域后盘整阶段的成交量会相对较小，但也符合我们定义的盘整。这种盘整一般是老主力做的，股价此后的上涨空间取决于第一波行情上涨的力度等因素。
第四，由于个股的流通和总股本不同，为了便于考察，可以用换手率指标来比较个股的活跃度。需要指出的是，个股的单日换手率不如一段时间内的累计换手率参考值有意义。周成交量是个股启动的信号。如马钢股份3月17的一周换手率达到38%，前一周换手率为12.8%。周成交量是前一周的3倍，可谓猛增。2月份以来，该股一直以温和放量的形式盘整，盘整阶段的主要特征是量能不涨。一旦进入放量并拉出中阳线上方的k线，
2.k线组合
当一只股票满足时间、空间、能量的条件时，说明市场处于微妙的平衡状态，k线图可以指出这种平衡倾向于多空双方的哪一方，指出突破方向。一只大牛股诞生之初，各方面的走势一定是完美的。而未能成为大牛股的股票，在趋势形态上也有自己的缺陷。从多方面看个股走势，相对而言，k线因其对市场高度敏感的固有特性，具有较高的实际指导价值。k线图的应用可以帮助我们判断股价突破的短期时机。不同于市场上的投资者，这里我们还是用周k线图来考察个股在突破前的走势，结果如下。
通过对这张表的研究，我们得到了一个有趣的结果。近几年牛股的统计显示，在突破平台之前，k线往往在近两周出现两阳夹一阴、大阳线、晨星等。出现的频率和出现的集中程度与变幻莫测的日线图形成了极大的反差。这也让我们从一个侧面简化了k线图。只要掌握了这些常用的k线，就可以大大提高投资成功的概率，让我们在短时间内获得更大的收益。
比如今年的大黑马梁华行业，在2月初初步构建了晨星形态的底部结构，然后用两阳一阴组成的k线巩固底部。股价盘整末期成交量急剧放大，及时指出了股价突破的机会，为短时间内获得良好的投资回报奠定了基础。
同时，上述k线组合在盘整区域的相对位置对股价突破与否也具有领先意义。其实这也是对盘整区高放量突破的一种补充。一般来说，一只股票在上涨前的盘整区域，已经显露出突破的端倪。但在突破前的微妙状态下，这个信号很难被市场察觉。根据大量的图表来看，其实当k线组合出现在盘整区中线以上，箱体内部的时候，k线组合已经提前指明了行情的方向，与放量位置和箱体顶部的距离可以相互参照和印证。股价可以骗人，但是成交量很难骗人。没有成交量支撑的股价运动是空价格运动，而成交量放大但股价没有大幅上涨的股票，只能是主力的抑价吸货行为。k线图和成交量的结合让我们对量价的良好配合有了更深刻的认识。
综合以上分析，我们可以做一个数学模型来描述黑马诞生的时空、能量、价格的特征关系。
第一，个股近一年涨幅不大，最好在60%以内。
第二，最近半年的波动幅度在30%以内。相对于大盘的波动区间，在大盘70%的波幅内，波幅越小，突破越大。
第三，突破时，股价更接近箱体顶部。
第四，突破前的箱体整理中，有周k线配合。
第五，成交量的配合有助于提高突破的准确性。通过计算一段时间的累计换手率，有助于把握入市时机。
为了有助于解释这种实证分析方法，我们试着说明以下例子:
厦门大洋:5月12当周，该股不顾市场表现疲软，放量大涨，创半年来新高，收盘价在箱体附近；同时，自去年8月见底以来，一直处于盘整中，市场表现一般，符合我们模型的时间要求；空间振幅方面，距离最低价23%；从成交量来看，较上周大幅放大；k线形态，晨星的组合，各方面都比较完美。成为近期弱市中的强势股。
首钢股份:5月16，收盘创历史新高。与此同时，交易量急剧增加。上市以来，其周收盘价波动在30%以内，符合我们的要求。同时，分析该股上市以来的表现，发现年初有一波上涨，股价上涨了40%左右。3、4月份该股进入阶段性调整，股价围绕6-7元的箱体反复整理。在5月中旬市场调整的过程中，该股逆势走强，与我们之前讨论的股价运动的之字形走势一致，属于趋势形态的第二阶段——相对高位整理期，之后还有一个。结果在接下来的两周左右，股价上涨近30%，成为阶段性强势品种。