现金流量负债率分析

现金流动负债比率分析是从现金流入和流出的动态角度考察企业的实际偿债能力，反映当期经营活动产生的现金流量净额足以覆盖流动负债的倍数。由于净利润可能偏离经营活动产生的现金流量净额，在盈利年度可能没有足够的现金(包括现金等价物)偿还债务，因此以收付实现制为基础衡量的现金流动负债比率指标能够全面反映企业经营活动产生的现金流量净额，在多大程度上能够保证当期流动负债的偿还，直观地反映企业偿还流动负债的实际能力。

现金流动负债比率是一定时期内经营现金流量净额与流动负债的比率，可以从现金流量的角度反映企业当期支付短期负债的能力。投资和筹资活动只起辅助作用，其现金流量具有偶然性和非正常性，因此用经营活动产生的现金流量来评价企业的业绩更具有可比性。因为预付账款在当期不需要现金支付，所以在衡量企业短期偿债能力时，应从流动负债中扣除。另外，经营活动产生的现金流量净额是过去一个会计年度的经营成果，而流动负债是下一个会计年度要偿还的债务，两者的会计期间不同。

现金流动负债比率=年经营现金流量净额/年末流动负债×100%；年度经营性现金流量净额是指企业在一定时期内经营活动所产生的现金和现金等价物流入和流出的差额。该指标是从现金流入和流出的动态角度考察企业的实际偿债能力。

它是对经营活动产生的净现金流量的一种衡量。企业的现金流量可以分为三类，即经营活动产生的现金流量、投资活动产生的现金流量和筹资活动产生的现金流量。在计算企业的现金流量负债率时，取的值只是经营活动产生的现金流量。这是因为企业现金流量的来源主要取决于企业的经营活动，评价企业的财务状况主要是衡量企业经营活动的绩效。投资和筹资活动只起辅助作用，其现金流量具有偶然性和非正常性，因此用经营活动产生的现金流量来评价企业的业绩更具有可比性。