什么是标准普尔500指数?怎么分析!
指数成份股的增减原理可以S&为指数的本质,S & amp在保留500只成份股的前提下,P500指数将保持一增一减。
增加个股有六点考虑:
1.市场价值-由于S & amp;P500是一个市值加权指数,因此单个公司在其工业领域的市值成为首先考虑的因素。
2.工业——考虑工业是否在美国经济体系中扮演重要角色。
3.资本化——分析股票在外面流通的程度,避免被少数集团操纵。
4.交易——分析个股每日、每月、每年的交易流动性和股价的正常效率。
5.基本分析-跟踪公司的财务和经营状况,以保持指数的稳定性,并尽量减少变化。
6.新兴产业——如果有新的产业不在原来的分类中,但其条件符合以上五条标准,可以考虑加入。
减持成份股要考虑四个因素:
1.合并——公司被合并后,被合并的公司自然被排除在指数之外。
2.破产-公司宣布破产。
3.转型——公司转型在原有的行业分类中毫无意义。
4.不具有代表性——被同行业其他公司取代。
标准普尔。P500指数期货是基于S&的;以P500指数为标的物的合约是美国最受认可的股指期货商品之一。但由于总合约金额较高,普通投资者参与意愿有限。因此,9月9日,1998,芝加哥商品交易所推出了迷你S & amp;P500指数期货使其更加通用。迷你S & ampP500期货还是基于S&的;标的是P500指数,但合约价值被指数期货从250美元倍增到50美元,其交易方式主要是电子交易。
以下是S&的介绍;P500指数相关数据(2001.01.35438+0):
1.相关统计数据
总市值(十亿美元)
12,157
平均市场价值(百万美元)
24,315
市场价值中位数(百万美元)
8,563
加权平均市值(百万美元)
117,322
最大Cos。市值(百万美元)
455,805
最小Cos。市值(百万美元)
798
股价中位数(美元)
40.875
市盈率
25.03
股息收益率(%)
1.16
2.工业分类
Cos数量。
公司数量占500家公司的百分比
非必需消费品
84
16.8%
消费品
36
7.2%
活力
26
5.2%
金融
74
14.8%
卫生保健
41
8.2%
工业
六十九
13.8%
信息技术
77
15.4%
材料
四十二个
8.4%
电信服务
12
2.4%
公用事业
39
7.8%
总数
500
100%
3.交换分类
Cos数量。
公司数量占500家公司的百分比
纽约证券交易所
427
85.4%
纳斯达克
71
14.2%
美国证券交易所(American Stock Exchangeˌ等于AMEX)
2
0.4%
总数
500
100%
价格影响因素
因为股指期货的成分太多,自然因素也多,但主要因素还是和其他金融商品差不多,比如经济、通胀、政治等。,只不过股票指数中有更多的单个成分。
经济增长
经济增长对股指非常重要,因为股指的强弱主要取决于成份股公司的盈利愿景。总的来说,一个国家经济增长了,上市公司的利润自然会更好。在整体盈利改善的情况下,股市也会上涨,这一点会体现在股指上。在经济衰退中,即使部分企业仍能盈利增长,但整体来看,平均利润率会下降,不利于股指的表现。因此,股票市场可以被视为一个国家的经济窗口。相对而言,如果有增长空间,就会吸引国际资金的投资,进而创造辉煌景象;只要有预警信号,自然会带来立竿见影的影响。
通货膨胀
通胀会侵蚀名义利率,所以世界各国央行都把抗击通胀作为首要任务。当通胀上升时,央行通常会通过加息和收紧银根来应对,这会增加企业的调度成本,相对减少利润。此外,资金回流金融体系会降低股市的动能,从而抑制股指的表现。另一方面,如果出现通货紧缩,央行会降低利率释放资金,无形中会促进消费,带动厂商扩大生产,一定会让股市表现更好。但强大资金的释放需要时间发酵,所以股市的反应时间往往不会马上显现。
政治因素
政治因素不仅限于国内。在当今的国际村环境下,一个地区的动荡往往影响的不仅仅是该地区的国家,而是整个世界。例如,博湾的紧张局势导致了石油价格的不稳定,对所有国家的经济都产生了负面影响。此外,由于国际资本反应的效率,一国的负面有时会变成另一国的正面。
其他因素
政府财政措施(如美国减税,中国开放股市等。),汇率变动,个股表现都会影响指数。
历史趋势
1.收入
年
资本收益%
总收入%
dsfdsaf
市值b美元
2000年11月
-8.01
-7.88
1314.95
11.529
1999
19.53
21.04
1469.25
12.276
1998
26.67
28.58
1229.23
9.885
1997
31.01
33.36
970.43
7.505
1996
20.26
22.96
740.74
5.625
1995
34.11
37.58
615.93
4.584
1994
-1.54
1.312
459.27
3.346
1993
7.06
10.08
466.45
3.306
1992
4.46
7.62
435.71
3.019
1991
26.31
30.47
417.09
2.825
1990
-6.56
-3.10
330.40
2.191
2.时好时坏;起伏波折
年
家庭数量
平均变化
%
升高
未改变的
秋天
2000年11月
242
五
253
3.04
1999
241
三
256
19.18
1998
289
五
206
13.06
1997
名流
四
96
26.65
1996
364
六
130
16.75
1995
424
九
67
28.62
1994
202
四
294
-2.44
1993
326
六
168
12.06
1992
330
四
166
12.30
1991
401
五
94
33.72
1990
133
八
359
-13.82
3.市值(市值前三名公司1980-1999)
时间
一个
二
三
8012
国际商用机器公司
美国电话电报公司(American Telephone and Telegraph Company)
艾克森石油公司
8112
美国电话电报公司(American Telephone and Telegraph Company)
国际商用机器公司
艾克森石油公司
8212
国际商用机器公司
美国电话电报公司(American Telephone and Telegraph Company)
艾克森石油公司
8312
国际商用机器公司
艾克森石油公司
通用电气公司
8412
国际商用机器公司
艾克森石油公司
通用电气公司
8512
国际商用机器公司
艾克森石油公司
通用电气公司
8612
国际商用机器公司
艾克森石油公司
通用电气公司
8712
国际商用机器公司
艾克森石油公司
通用电气公司
8812
国际商用机器公司
艾克森石油公司
通用电气公司
8912
艾克森石油公司
通用电气公司
国际商用机器公司
9012
国际商用机器公司
艾克森石油公司
通用电气公司
9112
艾克森石油公司
菲利普·莫里斯公司
沃尔玛超市
9212
艾克森石油公司
沃尔玛超市
通用电气公司
9312
通用电气公司
艾克森石油公司
美国电话电报公司(American Telephone and Telegraph Company)
9412
通用电气公司
美国电话电报公司(American Telephone and Telegraph Company)
艾克森石油公司
9512
通用电气公司
美国电话电报公司(American Telephone and Telegraph Company)
艾克森石油公司
9612
通用电气公司
可口可乐
艾克森石油公司
9712
通用电气公司
可口可乐
微软
9812
微软
通用电气公司
美国英特尔公司(财富500强公司之一ˌ以生产CPU芯片著称)
9912
微软
通用电气公司
加拿大白鲑
历史图表
S & P500各行业历史趋势图
合同规格
商品
标准普尔500指数
迷你标准普尔500 (es)
交换
芝加哥商业交易所(Chicago Mercantile Exchange)
芝加哥商业交易所(Chicago Mercantile Exchange)
合同规定的商品价格
250美元×标准普尔500指数
50美元×标准普尔500指数
合同月份
3、6、9、12
3、6、9、12
当地交易时间
(夏天)
人工:21:30-04:15
电子电话:04:45-21:15
04:45-04:15
最小跳跃
0.10点= 25美元
0.25点= 65438美元+02.5
最后交易日
合约月份第三个星期五之前的交易日。
合同月的第三个星期五08: 30