万能险的历史渊源

万能险(简称万能险)是指包含保险保障功能，在至少一个投资账户中具有一定资产价值的人身保险产品。万能险不仅像传统寿险一样保障生命，还允许客户直接参与保险公司为被保险人设立的投资账户内的资金投资活动，并将保单价值与保险公司独立运作的被保险人投资账户内的资金表现挂钩。保费大部分用于购买保险公司设立的投资账户单位，投资专家负责账户内资金的划转和投资决策，保障资金投资于各种投资工具。核算投资账户中资产的价值，确保被保险人在享受账户余额本金和一定利息保障的前提下，借助专家理财进行投资操作。

万能险保障利率较低，与分红险大致相同；保险合同在缴纳保费和变更保险金额方面具有灵活性，能够充分满足客户不同时期的保障需求；既有保证的最低利率，又有享受高利率带来的高收益的可能，从而吸引客户。它提供了一个人一生只需要一份寿险就可以解决保障问题的可能性。灵活的保费缴纳和可调整的保障，非常适合终身保障的规划。

万能险的概念最早是从国外引进的，是指可以随意缴纳保险费，随意调整身故保险金给付金额的人寿保险。也就是说，被保险人可以在任何时候支付除某一最低金额的首期以外的任何金额的保险费，并随意增减身故给付金额，只要保单累积的现金价值足以支付后续各期的成本和费用。而且万能险现金价值的计算有一个最低的保证利率，保证最低的收益率。

万能寿险的“万能”在于投保后，可以根据人生不同阶段的保障需求和财务状况调整保额、保费和缴费年限，确定最佳的保障和投资比例，让有限的资金发挥最大的作用。万能险是一种投资型寿险，介于分红险和投连险之间。交的保费分为两部分，一部分是保险保障，一部分是投资账户。设定保障和投资额度的主动权在被保险人，可以根据不同需求进行调整；账户资金由保险公司投资管理，投资利息不封顶，有最低保证利率。

1979，世界上第一份万能寿险在美国诞生。由于缴费灵活、保障可调的特点，万能险一经推出就受到了市场的青睐。据LIMRA(美国人寿保险协会)统计，1985年万能险在美国市场的占比是38%，此后一直保持在25%左右；2003年第一季度，万能险的市场份额上升至32%。自20世纪80年代中期以来，万能寿险在欧洲国家也显示出强大的市场活力。在很短的时间内，抢占了英国、荷兰等国的保险市场。万能寿险登陆亚洲市场后，迅速风靡日本、新加坡、香港等地，成为市场上的主要险种之一。万能险在中国已经发展了几年，保险监管部门出台的关于万能险的法律法规表明政府对万能险的监管越来越规范。可以说，万能寿险在中国保险市场的发展正面临着历史上最好的机遇。